Как создать хорошо сбалансированный портфель криптовалют

Несмотря на то, что криптовалюта - это иной вид активов, чем другие инвестиции, традиционные правила инвестирования все еще применимы. К ним относится важность диверсификации, чтобы вы могли создать хорошо сбалансированный портфель криптовалют.

Для инвесторов, привыкших к фондовому рынку, криптовалютная диверсификация представляет новые трудности. Риск и волатильность криптовалютного рынка усложняют поиск надежных инвестиций, а индексных фондов, позволяющих одним махом купить большую группу криптовалют, не существует.

Чтобы улучшить свой crypto portfolio, в этом руководстве мы рассмотрим наиболее эффективные способы его диверсификации.

Сформулируйте цели для вашего портфеля

Начните с того, что сядьте и разделите свои жизненные цели на общие категории:

1. Пожизненные сбережения, которые вы могли бы использовать в будущем (для пенсионного фонда, фонда колледжа для ваших детей и т.д.)

2. Краткосрочные и среднесрочные сбережения на крупные жизненные расходы (помощь родителям, выплата ипотеки, путешествие мечты, новый для вас автомобиль, новые члены семьи, ремонт дома и т.д.)

3. Сбережения для роста вашего капитала и получения дивидендов (например, инвестирование в фондовый рынок и криптовалюты.)

Помните, что не существует хрестоматийного правила, как формулировать финансовые цели. Ваши цели - это ваши цели, и они зависят исключительно от того, чего вы хотите и в какие сроки вы хотите их достичь.

Определите свой профиль риск-доходность

Итак, вы определили свои финансовые цели с точки зрения важности каждой из них, с точки зрения временного горизонта, и теперь вы формируете свой портфель на основе этого. Здесь необходимо учитывать еще одну вещь - риск, который вы готовы взять на себя. Но что такое портфельный риск?

Как говорит экономист Цви Боди, на практике фактическая или реализованная доходность почти всегда будет отклоняться от ожидаемой доходности, предполагаемой в начале инвестиционного периода. Почти всегда будет существовать риск, связанный с инвестициями, будь то криптовалюта или традиционные рынки. Если вы хотите получить более высокую ожидаемую доходность, вам придется заплатить цену в виде принятия более высокого инвестиционного риска, и наоборот.

"Ожидаемая прибыль должна составлять около 25% от реальной стоимости альткоина [в вашем портфеле]", - говорит Чаз Нахас, криптотрейдер днем и директор маркетингового агентства BuzzLogic ночью, что означает, что вы можете либо получить, либо потерять эту сумму денег на колебаниях криптовалютного рынка.

Компромисс между риском и доходностью - важный термин для вас как инвестора, потому что ваша потенциальная доходность растет с увеличением риска, и вы должны знать свою способность рисковать лучше, чем кто-либо другой. Кстати, ваш профиль риска определяется не вашим нутром, а количеством ваших активов и обязательств. Человек, у которого много активов и мало пассивов, обладает высокой способностью принимать на себя риск. И наоборот, человек с небольшим количеством активов и большим количеством обязательств обладает низкой способностью к риску.

Диверсифицируйте свой портфель

Это высказывание Джона Богла, сделанное им в бытность председателем группы инвестиционных компаний Vanguard Group:

"Самое фундаментальное решение в инвестировании - это распределение ваших активов: Сколько вы должны владеть акциями? Сколько должно быть в облигациях? Сколько вы должны иметь в резерве наличности? . . . Это решение [как было показано, объясняет] поразительные 94% различий в общей доходности, достигнутой институционально управляемыми пенсионными фондами. . . . Нет никаких оснований полагать, что такая же взаимосвязь не действует и для индивидуальных инвесторов".

Это утверждение можно применить не только к традиционным рынкам, но и к такому классу активов, как криптовалюты. Суть в следующем: старайтесь диверсифицировать свой криптопортфель, когда это возможно. И старайтесь делать это в соответствии с вашим профилем риска.

В целом, инвесторы принимают два типа решений при формировании своего портфеля. Решение о распределении активов - это выбор между широкими классами активов, в нашем случае - различными видами криптовалют, такими как альткоины, монеты DeFi и т.д., а решение о выборе активов - это выбор того, какие конкретные активы держать в каждом классе активов.

Допустим, вы окончательно решили добавить криптовалюту в свой портфель. Что теперь? В нише криптовалют существуют различные типы криптоактивов: более устоявшиеся монеты, такие как BTC, Ether, Litecoin, BNB, и менее устоявшиеся монеты, например, токены DeFi, такие как REN, EPS, TRIBE и другие. "Вы можете следить за альткоинами, наблюдая за объемами их торгов, рыночной капитализацией и сетевыми улучшениями", - предложил нам Джонатан Мерри, основатель MoneyTransfers.com, сервиса, сравнивающего провайдеров денежных переводов. Выбор актива зависит от вашего временного горизонта. Более известные активы подходят для долгосрочных инвестиций, а раскрученные активы могут быть хорошими краткосрочными инвестициями.

Но даже если вы вошли в более непонятный рынок на его длинном тренде, это вполне может быть еще одной причиной быть более осторожным в отношении будущего этого токена. Эти драгоценные камни потенциально дают вам шанс получить большую прибыль на краткосрочном горизонте, однако риск с ними также более значителен.

Как и на традиционных рынках, процесс выбора каждой монеты для вашего криптопортфеля может занять некоторое время, поскольку для каждой монеты вам придется самостоятельно проводить технический и фундаментальный анализ. А когда портфель будет сформирован, вам придется возвращаться к нему и перебалансировать его каждые 3-6-9-12 месяцев. Как замечательно выразились Coldplay в своей песне "The Scientist", никто не говорил, что это легко.

Подведение итогов

Портфель, крипто-портфель или портфель традиционного рынка, - это просто набор ваших инвестиционных активов, где показатели одного актива не так важны, как показатели и состав всего портфеля.

Вы можете начать формировать свой портфель с одной насущной цели или танцевать вокруг целей на горизонте жизни - решать вам. Вы можете иметь один портфель для одной цели или несколько портфелей для нескольких целей, у вас может быть отдельный крипто-портфель или портфель, смешанный из крипто- и традиционных классов активов - решайте сами, что вам больше подходит.

Когда финансовые цели определены, долгосрочные, среднесрочные или краткосрочные, и определен инвестиционный горизонт, определите компромисс между риском и доходностью по количеству ваших активов и обязательств и рассмотрите различные типы портфелей. Три наиболее распространенных типа портфеля: консервативный портфель, умеренный портфель, сбалансированный портфель, портфель роста и агрессивный портфель.

При этом, в целом, инвесторы принимают два типа решений при построении своих портфелей: либо традиционные портфели, либо криптопортфели. Вот как построить диверсифицированный криптопортфель. Вам необходимо принять два решения: решение о распределении активов и решение о выборе активов. Выбор распределения активов считается гораздо более важным, чем конкретные решения по выбору монет, для определения общей эффективности инвестиций.

Как же правильно принять эти два решения? В заключение, вот несколько советов от Эндрю Локенаута, бывшего аналитика Goldman Sachs и основателя Fluent in Finance, образовательного сообщества для тех, кто интересуется инвестициями:

Инвестируя в криптовалюты, понимайте, что криптовалюты могут быть очень волатильными, поэтому инвестируйте только то, что вы можете позволить себе потерять. Не делайте ставку на одну монету.Не менее 60% вашего криптопортфеля должны составлять криптовалюты "голубых фишек", такие как Bitcoin и Ethereum, которые являются одними из самых стабильных криптовалют.Лично я инвестирую от 10 до 20% своего криптопортфеля в альткоины с малой капитализацией. Мне нравятся асимметричные риски. Когда вы инвестируете в несколько альткоинов, вам не нужно, чтобы все они хорошо заработали, достаточно 1 или 2 в 10 раз!Многие инвестиционные консультанты сейчас рекомендуют инвестировать от 1% до 5% вашего портфеля в биткоин, в зависимости от вашего инвестиционного горизонта. Возможно, для многих биткоин все еще остается "спорным", но с каждым месяцем все больше миллиардеров, банков и институциональных инвесторов поддерживают биткоин. Этот спрос будет продолжать толкать цены вверх.Инвестируя в любую криптовалюту, поймите, для каких целей используется цифровая валюта. Поймите проблему, которую призвана решить цифровая валюта. Мнения экспертов не обязательно совпадают с мнением редакции.